在美国注册会计师科目中，其中FAR里面的债券考试的难点之一。FAR总共有两种测量方法，关于最常见的实际利率法，你需要掌握。

 

　　我们知道，债券计量有两种方法，一个是fair value option，另一个就是effective rate method。相比之下，effective rate method(实际利率法)更为合理，因为它反映的是企业的债券发行企业真实的融资成本。接下来就跟着高顿网校小编来了解一下美国注册会计师考证中使用effective rate method这个方法是如何做溢价和折价的摊销的。

 

　　在债券的后续计算中，需要摊销来反映到期期限的临近。如何摊销？实际利率法是采用实际利率来摊销溢折价，主要有三个步骤：

　　1.计算利息。

 

　　这里计算的利息，是计算当期应确认的利息费用(accrued interest)。当账面价值(book value)和面值(face value)不相等的时候，利息费用不等于实际应付利息。这一点要注意区分。

 

　　这里的利息费用和应付利息分别是这样计算的：

 

　　利息费用=账面价值(net book value)×有效利率(effective rate).

 

　　应付利息=票面价值(face value)×票面利率(coupon rate)

 

　　计算时，找准以上公式中的几个数据。

 

　　2.计算摊销额

 

　　在溢价发行的情况下：

 

　　当期摊销的premium=应付利息-利息费用

 

　　具体来说，就是当期溢价的摊销额等于按照面值计算的应计利息再减去按照实际利率计算的利息费用，因此也可以这么计算：

 

　　当期摊销的premium=面值×票面利率-(面值+尚未摊销的溢价)×实际利率

 

　　在折价发行的情况下：

 

　　当期摊销的discount=利息费用-应付利息

 

　　折价发行和溢价发行则是相反的计算方式，当期折价的摊销额等于按照实际利率计算的利息费用减去按照面值计算的应计利息。即：

 

　　当期摊销的discount=(面值-尚未摊销的折价)×实际利率-面值×票面利率

 

　　3.期末计算

 

　　期末应付债券的账面价值=面值-/+摊销后剩余的discount/premium=期初应付债券的账面价值+利息费用-应付利息

 

　　期末未摊销的premium/discount=期初premium/discount-当期摊销的premium/discount

 

　　那么这里的分录该怎么记呢?其中，当期摊销的discount计入Interest Adjustment科目;按照实际利率计算的interest expense则计入investment income;按照面值计算的利息则计入interest receivable。

 

　　会计分录模板如下：

 

　　Dr:Interest expense期初carrying value*effective rate

 

　　Amortized premium

 

　　Cr:Amortized discount

 

　　Interest payable Face value*coupon rate

 

　　此外，在向高顿财经AICPA研究院老师询问后，考生们还需要注意一个小细节：一般题目中给出的effective rate都是年化收益率，而债券通常是半年付息，所以在计算的时候要看清楚是annual还是semi-annual。此外，为了简化计算，小于一年的利息基本不采用复利方式计算，所以半年利率直接是年利率的一半。如果题目中没有讲是一年利率还是半年利率，默认是指一年的。

 

　　最后，我们来做一个美国注册会计师考证例题巩固一下。

 

　　Example：

 

　　Webb Co.has outstanding a 7%,ten-year$100,000 face-value bond.The bond was originally sold to yield 6%annual interest.Webb uses the effective interest rate method to amortize bond premium,and does not elect the fair value option for reporting financial liabilities.On June 30,year 1,the carrying amount of the outstanding bond was$105,000.What amount of unamortized premium on bond should Webb report in its June 30,year 2 balance sheet?

 

　　美国注册会计师考证例题解析：根据公式，利息费用=carrying value x effective rate=$105,000 x 6%=$6,300.因为账面价值大于面值，所以该债券是溢价发行的。

 

　　当期摊销的premium=应付利息-利息费用=$100,000*7%-$6,300=$700.

 

　　期末未摊销的premium=期初premium-当期摊销的premium=($105,000-$100,000)-$700=$4,300.